NRI NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬಹುದೇ?
ವಿದೇಶದಲ್ಲಿ ವಾಸಿಸುತ್ತಿರುವ ಭಾರತೀಯರಿಗೆ ನಿವೃತ್ತಿಗಾಗಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವಾಗ ಹಲವು ಆಯ್ಕೆಗಳು ಲಭ್ಯವಿವೆ. ಅವುಗಳಲ್ಲಿ National Pension System (NPS) ಕೂಡ ಒಂದು ಪ್ರಮುಖ ನಿವೃತ್ತಿ ಉಳಿತಾಯ ವ್ಯವಸ್ಥೆಯಾಗಿದೆ.
NPS ಎನ್ನುವುದು ನಿವೃತ್ತಿಯ ನಂತರ ಆದಾಯ ಪಡೆಯುವ ಉದ್ದೇಶದಿಂದ ರೂಪಿಸಲಾದ ಸರ್ಕಾರ ಬೆಂಬಲಿತ ನಿವೃತ್ತಿ ಉಳಿತಾಯ ಯೋಜನೆಯಾಗಿದೆ. ಇದರಲ್ಲಿ ದೀರ್ಘಾವಧಿಗೆ ಹಣ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ಮೂಲಕ ನಿವೃತ್ತಿಯ ಸಮಯದಲ್ಲಿ ಪಿಂಚಣಿ ಸಂಬಂಧಿತ ಪ್ರಯೋಜನ ಪಡೆಯುವ ಉದ್ದೇಶ ಹೊಂದಬಹುದು.
ಆದರೆ NRIಗಳಿಗೆ NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವಾಗ ಕೆಲವು ವಿಶೇಷ ನಿಯಮಗಳಿವೆ. ವಿಶೇಷವಾಗಿ ಯಾವ ಖಾತೆಯಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬಹುದು, ಯಾವ ಬ್ಯಾಂಕ್ ಖಾತೆಯಿಂದ ಹಣ ಹಾಕಬಹುದು ಮತ್ತು ಯಾವ ಹೂಡಿಕೆ ಆಯ್ಕೆಗಳನ್ನು ಆರಿಸಬಹುದು ಎಂಬುದನ್ನು ತಿಳಿದುಕೊಳ್ಳುವುದು ಮುಖ್ಯ.
ನೀವು ನೀಡಿರುವ ಮಾಹಿತಿಯ ಪ್ರಕಾರ, NRIಗಳು All Citizen Model ಅಡಿಯಲ್ಲಿ NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬಹುದು, ಆದರೆ ಇದಕ್ಕಾಗಿ ಅಗತ್ಯವಿರುವ KYC ನಿಯಮಗಳನ್ನು ಪೂರೈಸಬೇಕು.
ಅಂದರೆ ವಿದೇಶದಲ್ಲಿ ವಾಸಿಸುತ್ತಿರುವ ಭಾರತೀಯ ನಾಗರಿಕರಾಗಿದ್ದರೂ, NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ಅವಕಾಶ ಸಂಪೂರ್ಣವಾಗಿ ಇಲ್ಲ ಎಂದು ಹೇಳಲು ಸಾಧ್ಯವಿಲ್ಲ. ಅರ್ಹತೆ ಮತ್ತು KYC ಅವಶ್ಯಕತೆಗಳನ್ನು ಪೂರೈಸಿದರೆ All Citizen Model ಮೂಲಕ NPSಗೆ ಸೇರಬಹುದು.
ಇಲ್ಲಿ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಮೊದಲು ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳಬೇಕಾದ ಪ್ರಮುಖ ವಿಷಯವೆಂದರೆ NPSನಲ್ಲಿ ಎರಡು ರೀತಿಯ ಖಾತೆಗಳಿವೆ.
ಅವು:
Tier I ಖಾತೆ
ಮತ್ತು
Tier II ಖಾತೆ
ಈ ಎರಡೂ ಖಾತೆಗಳ ಉದ್ದೇಶ ಮತ್ತು ಹಣ ಹಿಂಪಡೆಯುವ ನಿಯಮಗಳಲ್ಲಿ ವ್ಯತ್ಯಾಸವಿದೆ.
Tier I ಖಾತೆ ಎಂದರೇನು?
Tier I ಎನ್ನುವುದು NPSನ ಮುಖ್ಯ ನಿವೃತ್ತಿ ಖಾತೆ.
ಇದು ನಿವೃತ್ತಿಗಾಗಿ ದೀರ್ಘಾವಧಿಯಲ್ಲಿ ಹಣ ಸಂಗ್ರಹಿಸುವ ಉದ್ದೇಶ ಹೊಂದಿರುವ ಪ್ರಾಥಮಿಕ NPS ಖಾತೆಯಾಗಿದೆ.
NPSಗೆ ಸೇರುವ ಎಲ್ಲಾ ಚಂದಾದಾರರಿಗೆ Tier I ಖಾತೆ ಪ್ರಮುಖ ಖಾತೆಯಾಗಿರುತ್ತದೆ.
ಈ ಖಾತೆಯ ಪ್ರಮುಖ ವೈಶಿಷ್ಟ್ಯವೆಂದರೆ, ಇದರಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಿದ ಹಣವನ್ನು ಸಾಮಾನ್ಯ ಉಳಿತಾಯ ಖಾತೆಯಂತೆ ಯಾವಾಗ ಬೇಕಾದರೂ ಸಂಪೂರ್ಣವಾಗಿ ಹಿಂಪಡೆಯಲು ಸಾಧ್ಯವಿಲ್ಲ. ನಿವೃತ್ತಿಯವರೆಗೆ ಹಣವನ್ನು ಉಳಿಸುವ ಉದ್ದೇಶ ಇರುವುದರಿಂದ ಹಣ ಹಿಂಪಡೆಯುವ ಮೇಲೆ ನಿರ್ದಿಷ್ಟ ನಿಯಮಗಳಿವೆ.
ಅದೇ ಸಮಯದಲ್ಲಿ Tier I ಖಾತೆಗೆ ಸಂಬಂಧಿಸಿದಂತೆ ತೆರಿಗೆ ಪ್ರಯೋಜನಗಳೂ ಇವೆ.
ಹೀಗಾಗಿ ನಿವೃತ್ತಿಗಾಗಿ ದೀರ್ಘಾವಧಿಯಲ್ಲಿ ಹಣ ಸಂಗ್ರಹಿಸಲು ಬಯಸುವವರಿಗೆ Tier I ಪ್ರಮುಖ NPS ಖಾತೆಯಾಗಿದೆ.
NRIಗಳು Tier II NPS ಖಾತೆಯಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬಹುದೇ?
ಇದು NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಸಾಮಾನ್ಯವಾಗಿ ಕೇಳುವ ಪ್ರಮುಖ ಪ್ರಶ್ನೆ.
NPSನಲ್ಲಿ Tier I ಮತ್ತು Tier II ಎಂಬ ಎರಡು ಖಾತೆಗಳಿದ್ದರೂ, ನೀವು ನೀಡಿರುವ ಮಾಹಿತಿಯ ಪ್ರಕಾರ NRIಗಳು Tier I ಖಾತೆಯಲ್ಲಿ ಮಾತ್ರ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬಹುದು.
ಅಂದರೆ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ Tier II ಖಾತೆಯಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ಅವಕಾಶ ಇಲ್ಲ.
ಇದು ಬಹಳ ಮುಖ್ಯವಾದ ನಿಯಮ.
ಸಾಮಾನ್ಯವಾಗಿ Tier II ಖಾತೆಯನ್ನು ಸ್ವಯಂಪ್ರೇರಿತ ಉಳಿತಾಯ ಖಾತೆಯಾಗಿ ಪರಿಗಣಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ. ಈ ಖಾತೆಯಲ್ಲಿ ಹಣ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಿದ ನಂತರ ಬೇಕಾದಾಗ ಹಿಂಪಡೆಯುವ ಹೆಚ್ಚು ಸ್ವಾತಂತ್ರ್ಯವಿದೆ.
ಆದರೆ Tier II ಖಾತೆಗೆ ಸಾಮಾನ್ಯವಾಗಿ Tier Iನಂತೆಯೇ ನಿವೃತ್ತಿ ಉದ್ದೇಶದ ನಿರ್ಬಂಧಗಳಿಲ್ಲ.
ಇದಲ್ಲದೆ, ನೀವು ನೀಡಿರುವ ಮಾಹಿತಿಯ ಪ್ರಕಾರ Tier II ಖಾತೆಗೆ ತೆರಿಗೆ ಪ್ರಯೋಜನವೂ ಇರುವುದಿಲ್ಲ.
ಹೀಗಾಗಿ Tier I ಮತ್ತು Tier II ನಡುವಿನ ಮೂಲಭೂತ ವ್ಯತ್ಯಾಸವನ್ನು ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳುವುದು ಮುಖ್ಯ.
| ಅಂಶ | Tier I | Tier II |
|---|---|---|
| ಮುಖ್ಯ ಉದ್ದೇಶ | ನಿವೃತ್ತಿ ಉಳಿತಾಯ | ಸ್ವಯಂಪ್ರೇರಿತ ಉಳಿತಾಯ |
| NRIಗೆ ಲಭ್ಯತೆ | ಲಭ್ಯ | ಲಭ್ಯವಿಲ್ಲ |
| ಹಿಂಪಡೆಯುವಿಕೆ | ಕಟ್ಟುನಿಟ್ಟಿನ ನಿಯಮಗಳು | ಬೇಕಾದಾಗ ಹಿಂಪಡೆಯುವ ಅವಕಾಶ |
| ತೆರಿಗೆ ಪ್ರಯೋಜನ | ಇದೆ | ಇಲ್ಲ |
ಈ ಮಾಹಿತಿಯ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಮುಖ್ಯವಾಗಿ Tier I ಖಾತೆಯೇ ಲಭ್ಯವಿದೆ.
NRIಗಳು NPSಗೆ ಹಣ ಹೇಗೆ ಹಾಕಬಹುದು?
NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಮತ್ತೊಂದು ಪ್ರಮುಖ ಪ್ರಶ್ನೆ ಹಣವನ್ನು ಯಾವ ಬ್ಯಾಂಕ್ ಖಾತೆಯಿಂದ NPSಗೆ ಜಮಾ ಮಾಡಬಹುದು ಎಂಬುದು.
ನೀವು ನೀಡಿರುವ ಮಾಹಿತಿಯ ಪ್ರಕಾರ NRI ಮತ್ತು Overseas Citizens of India (OCI) ಚಂದಾದಾರರು ತಮ್ಮ NRE ಮತ್ತು NRO ಬ್ಯಾಂಕ್ ಖಾತೆಗಳ ಮೂಲಕ NPSಗೆ ಕೊಡುಗೆ ನೀಡಬಹುದು.
ಇಲ್ಲಿ NRE ಮತ್ತು NRO ಖಾತೆಗಳ ನಡುವಿನ ವ್ಯತ್ಯಾಸ ತಿಳಿದುಕೊಳ್ಳುವುದು ಮುಖ್ಯ.
NRE ಎಂದರೆ Non-Resident External ಖಾತೆ.
NRO ಎಂದರೆ Non-Resident Ordinary ಖಾತೆ.
NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಈ ಎರಡೂ ರೀತಿಯ ಖಾತೆಗಳ ಮೂಲಕ NPSಗೆ ಕೊಡುಗೆ ನೀಡುವ ಅವಕಾಶ ಹೊಂದಿದ್ದಾರೆ.
ಆದರೆ ಒಂದು ಪ್ರಮುಖ ಅಂಶವನ್ನು ಗಮನಿಸಬೇಕು.
NRI ತನ್ನ NPS ಹಣವನ್ನು ವಾಪಸ್ ವಿದೇಶಕ್ಕೆ ಕಳುಹಿಸಿಕೊಳ್ಳಲು ಅಥವಾ repatriate ಮಾಡಲು ಬಯಸಿದರೆ, NRE ಖಾತೆಯಿಂದ ಕೊಡುಗೆ ನೀಡಬೇಕು ಎಂದು ನೀವು ನೀಡಿರುವ ಮಾಹಿತಿಯಲ್ಲಿ ಹೇಳಲಾಗಿದೆ.
ಹೀಗಾಗಿ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಕೇವಲ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವುದು ಮಾತ್ರವಲ್ಲದೆ, ಮುಂದೆ ಹಣವನ್ನು ಹೇಗೆ ಬಳಸಿಕೊಳ್ಳಬೇಕು ಎಂಬ ಉದ್ದೇಶವನ್ನೂ ಗಮನದಲ್ಲಿಟ್ಟುಕೊಂಡು ತಮ್ಮ ಬ್ಯಾಂಕ್ ಖಾತೆಯ ಆಯ್ಕೆಯನ್ನು ಪರಿಗಣಿಸಬೇಕು.
NPSನಲ್ಲಿ NRIಗಳಿಗೆ ಯಾವ ಹೂಡಿಕೆ ಆಯ್ಕೆಗಳಿವೆ?
NPSನಲ್ಲಿ ಹಣವನ್ನು ಒಂದೇ ರೀತಿಯ ಹೂಡಿಕೆಯಲ್ಲಿ ಮಾತ್ರ ಇಡಲಾಗುವುದಿಲ್ಲ.
NPSನಲ್ಲಿರುವ ಹಣವನ್ನು ಪ್ರಮುಖವಾಗಿ ಮೂರು ಆಸ್ತಿ ವರ್ಗಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬಹುದು.
ಅವು:
1. Equity — E
2. Corporate Debt — C
3. Government Securities — G
ಈ ಮೂರು ಆಯ್ಕೆಗಳಲ್ಲಿ ಪ್ರತಿಯೊಂದಕ್ಕೂ ವಿಭಿನ್ನ ಮಟ್ಟದ ಅಪಾಯ ಮತ್ತು ಆದಾಯದ ಸಾಧ್ಯತೆ ಇದೆ.
ಆದ್ದರಿಂದ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ತಮ್ಮ ವಯಸ್ಸು, ಅಪಾಯ ಸ್ವೀಕರಿಸುವ ಸಾಮರ್ಥ್ಯ ಮತ್ತು ನಿವೃತ್ತಿಯ ಗುರಿಗಳನ್ನು ಗಮನದಲ್ಲಿಟ್ಟುಕೊಂಡು ಹೂಡಿಕೆ ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಬಹುದು.
Equity — E
Equity ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ ಹಣವನ್ನು ಮುಖ್ಯವಾಗಿ ಷೇರು ಮಾರುಕಟ್ಟೆಗೆ ಸಂಬಂಧಿಸಿದ securitiesಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲಾಗುತ್ತದೆ.
ಇದು ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದಾಯದ ಸಾಧ್ಯತೆಯನ್ನು ಹೊಂದಿರಬಹುದು.
ಆದರೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದಾಯದ ಸಾಧ್ಯತೆಯ ಜೊತೆಗೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಅಪಾಯವೂ ಇರುತ್ತದೆ.
ಷೇರು ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯ ಚಲನವಲನಕ್ಕೆ ಸಂಬಂಧಿಸಿದ ಕಾರಣ Equityಯ ಮೌಲ್ಯವು ಕಾಲಕಾಲಕ್ಕೆ ಏರಿಳಿತಗೊಳ್ಳಬಹುದು.
ಆದ್ದರಿಂದ ಅಪಾಯವನ್ನು ಸ್ವೀಕರಿಸಲು ಸಿದ್ಧರಾಗಿರುವ ಮತ್ತು ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ಹೂಡಿಕೆ ಗುರಿ ಹೊಂದಿರುವ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು Equityಯನ್ನು ತಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆ ಮಿಶ್ರಣದಲ್ಲಿ ಪರಿಗಣಿಸಬಹುದು.
ಆದರೆ ಇಲ್ಲಿ ಯಾವುದೇ ನಿರ್ದಿಷ್ಟ ಆದಾಯ ಖಚಿತ ಎಂದು ಹೇಳಲು ಸಾಧ್ಯವಿಲ್ಲ.
Corporate Debt — C
Corporate Debt ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ ಹಣವನ್ನು ಮುಖ್ಯವಾಗಿ ಸ್ಥಿರ ಆದಾಯ ನೀಡುವ securitiesಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲಾಗುತ್ತದೆ.
Equityಗೆ ಹೋಲಿಸಿದರೆ ಇದರ ಸ್ವರೂಪ ಹೆಚ್ಚು ಸ್ಥಿರ ಆದಾಯದ ಹೂಡಿಕೆಯತ್ತ ಇರುತ್ತದೆ.
ಅಪಾಯವನ್ನು ಕಡಿಮೆ ಇಟ್ಟುಕೊಂಡು ತಮ್ಮ ನಿವೃತ್ತಿ ನಿಧಿಯನ್ನು ರೂಪಿಸಲು ಬಯಸುವವರು ಈ asset class ಅನ್ನು ತಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆ ಮಿಶ್ರಣದಲ್ಲಿ ಪರಿಗಣಿಸಬಹುದು.
ಆದರೆ Corporate Debt ಕೂಡ ಸಂಪೂರ್ಣವಾಗಿ ಅಪಾಯರಹಿತ ಹೂಡಿಕೆ ಎಂದು ಹೇಳಲಾಗುವುದಿಲ್ಲ.
Government Securities — G
Government Securities ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ ಹಣವನ್ನು ಮುಖ್ಯವಾಗಿ ಸರ್ಕಾರಿ securitiesಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲಾಗುತ್ತದೆ.
ನೀವು ನೀಡಿರುವ ಮಾಹಿತಿಯ ಪ್ರಕಾರ ಇದು ಕಡಿಮೆ ಅಪಾಯ ಮತ್ತು ಕಡಿಮೆ ಆದಾಯದ ಸಾಧ್ಯತೆ ಹೊಂದಿರುವ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿದೆ.
ಹೆಚ್ಚಿನ ಅಪಾಯವನ್ನು ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳಲು ಬಯಸದ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ತಮ್ಮ NPS ಹೂಡಿಕೆ ಮಿಶ್ರಣದಲ್ಲಿ Government Securitiesಗೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದ್ಯತೆ ನೀಡಬಹುದು.
NRIಗಳು ಹೂಡಿಕೆ ಮಿಶ್ರಣವನ್ನು ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಬಹುದೇ?
ಹೌದು.
NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ತಮ್ಮ ಅಪಾಯ ಸ್ವೀಕರಿಸುವ ಸಾಮರ್ಥ್ಯ ಮತ್ತು ನಿವೃತ್ತಿ ಗುರಿಗಳಿಗೆ ಅನುಗುಣವಾಗಿ E, C ಮತ್ತು G ಆಸ್ತಿ ವರ್ಗಗಳ ನಡುವೆ ಹೂಡಿಕೆ ಹಂಚಿಕೆಯನ್ನು ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಬಹುದು.
ಉದಾಹರಣೆಗೆ, ಹೆಚ್ಚು ಅಪಾಯ ಸ್ವೀಕರಿಸಲು ಸಿದ್ಧರಾಗಿರುವವರು Equityಗೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಪ್ರಮಾಣ ನೀಡುವ ಹೂಡಿಕೆ ಮಿಶ್ರಣವನ್ನು ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಬಹುದು.
ಇನ್ನೊಂದೆಡೆ, ಕಡಿಮೆ ಅಪಾಯವನ್ನು ಬಯಸುವವರು Corporate Debt ಅಥವಾ Government Securitiesಗೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದ್ಯತೆ ನೀಡಬಹುದು.
ಇಲ್ಲಿ ಒಂದು ಮುಖ್ಯ ವಿಷಯವೆಂದರೆ NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ಪ್ರತಿಯೊಬ್ಬರಿಗೂ ಒಂದೇ ರೀತಿಯ asset allocation ಸೂಕ್ತವಾಗುವುದಿಲ್ಲ.
ವಯಸ್ಸು, ನಿವೃತ್ತಿಗೆ ಉಳಿದಿರುವ ಸಮಯ, ಆದಾಯ ಮತ್ತು ಅಪಾಯ ಸ್ವೀಕರಿಸುವ ಸಾಮರ್ಥ್ಯ ಇವೆಲ್ಲವೂ ಹೂಡಿಕೆ ನಿರ್ಧಾರದಲ್ಲಿ ಮುಖ್ಯವಾಗುತ್ತವೆ.
Active Choice ಎಂದರೇನು?
NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಎರಡು ಪ್ರಮುಖ ಹೂಡಿಕೆ ಆಯ್ಕೆಗಳಿವೆ.
ಅವು:
Active Choice
ಮತ್ತು
Auto Choice
NRIಗಳು ಈ ಎರಡೂ ಆಯ್ಕೆಗಳಲ್ಲಿ ಯಾವುದನ್ನಾದರೂ ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಬಹುದು ಎಂದು ನೀವು ನೀಡಿರುವ ಮಾಹಿತಿಯಲ್ಲಿ ಹೇಳಲಾಗಿದೆ.
Active Choiceನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರನೇ ತನ್ನ ಹೂಡಿಕೆ ಹಂಚಿಕೆಯನ್ನು ನಿರ್ಧರಿಸುತ್ತಾನೆ.
ಅಂದರೆ E, C ಮತ್ತು G ಎಂಬ ಮೂರು asset classes ನಡುವೆ ತನ್ನ ಹಣವನ್ನು ಹೇಗೆ ಹಂಚಬೇಕು ಎಂಬುದನ್ನು NRI ಸ್ವತಃ ನಿರ್ಧರಿಸಬಹುದು.
ಉದಾಹರಣೆಗೆ, ಒಬ್ಬ ಹೂಡಿಕೆದಾರನು ತನ್ನ ಗುರಿ ಮತ್ತು ಅಪಾಯದ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ Equityಗೆ ಹೆಚ್ಚು ಮತ್ತು Government Securitiesಗೆ ಕಡಿಮೆ ಪ್ರಮಾಣ ನೀಡಬಹುದು.
ಇನ್ನೊಬ್ಬ ಹೂಡಿಕೆದಾರನು ಹೆಚ್ಚು ಸಂಪ್ರದಾಯವಾದಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಿಶ್ರಣವನ್ನು ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಬಹುದು.
ಹೀಗಾಗಿ Active Choiceನಲ್ಲಿ ನಿರ್ಧಾರ ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳುವ ಜವಾಬ್ದಾರಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರನ ಮೇಲಿದೆ.
Auto Choice ಎಂದರೇನು?
ತಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆ ಹಂಚಿಕೆಯನ್ನು ಸ್ವತಃ ನಿರ್ಧರಿಸಲು ಬಯಸದವರಿಗೆ NPSನಲ್ಲಿ Auto Choice ಎಂಬ ಆಯ್ಕೆ ಇದೆ.
ಈ ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರನ ವಯಸ್ಸಿನ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ಹೂಡಿಕೆ ಹಂಚಿಕೆಯನ್ನು ಸ್ವಯಂಚಾಲಿತವಾಗಿ ನಿರ್ವಹಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ.
ಅಂದರೆ ಹೂಡಿಕೆದಾರನು ಪ್ರತಿಯೊಂದು ಹಂತದಲ್ಲೂ E, C ಮತ್ತು Gಯ ಹಂಚಿಕೆಯನ್ನು ಸ್ವತಃ ಬದಲಾಯಿಸುವ ಅಗತ್ಯ ಕಡಿಮೆಯಾಗುತ್ತದೆ.
NRIಗಳಿಗೂ ಈ ಆಯ್ಕೆಯನ್ನು ಬಳಸುವ ಅವಕಾಶವಿದೆ ಎಂದು ನೀಡಿರುವ ಮಾಹಿತಿಯಲ್ಲಿ ತಿಳಿಸಲಾಗಿದೆ.
Auto Choiceನಲ್ಲಿ ಮೂರು ಪ್ರಮುಖ ಆಯ್ಕೆಗಳಿವೆ:
Aggressive — LC-75
Moderate — LC-50
Conservative — LC-25
ಇವುಗಳ ನಡುವೆ Equityಗೆ ನೀಡಲಾಗುವ ಗರಿಷ್ಠ ಹಂಚಿಕೆಯಲ್ಲಿ ವ್ಯತ್ಯಾಸವಿದೆ.
Auto Choiceಯ ಮೂರು ಆಯ್ಕೆಗಳು
Aggressive — LC-75
ಈ ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ 35 ವರ್ಷ ವಯಸ್ಸಿನವರೆಗೆ Equityಗೆ ಗರಿಷ್ಠ 75% ಹಂಚಿಕೆ ಇರಬಹುದು.
ಹೆಚ್ಚಿನ Equity exposure ಇರುವುದರಿಂದ ಹೆಚ್ಚಿನ ಮಾರುಕಟ್ಟೆ ಅಪಾಯವನ್ನೂ ಸ್ವೀಕರಿಸಬೇಕಾಗುತ್ತದೆ.
ಆದರೆ ದೀರ್ಘಾವಧಿಯಲ್ಲಿ ಹೆಚ್ಚಿನ ಬೆಳವಣಿಗೆಯ ಸಾಧ್ಯತೆಯನ್ನು ಬಯಸುವ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಇದು ಒಂದು ಆಯ್ಕೆಯಾಗಬಹುದು.
Moderate — LC-50
Moderate ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ 35 ವರ್ಷ ವಯಸ್ಸಿನವರೆಗೆ Equityಗೆ ಗರಿಷ್ಠ 50% ಹಂಚಿಕೆ ಇರುತ್ತದೆ.
ಇದು Aggressive ಮತ್ತು Conservative ಆಯ್ಕೆಗಳ ನಡುವೆ ಸಮತೋಲನದ ಮಾರ್ಗವನ್ನು ನೀಡುವ ಉದ್ದೇಶ ಹೊಂದಿದೆ.
ಅಂದರೆ Equity exposure ಅನ್ನು ಸಂಪೂರ್ಣವಾಗಿ ಹೆಚ್ಚಿಸದೆ, ಕೆಲವು ಪ್ರಮಾಣದಲ್ಲಿ ಮಾರುಕಟ್ಟೆ ಹೂಡಿಕೆಯನ್ನು ಉಳಿಸಿಕೊಳ್ಳಲು ಬಯಸುವವರಿಗೆ ಇದು ಪರಿಗಣಿಸಬಹುದಾದ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿದೆ.
Conservative — LC-25
Conservative ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ 35 ವರ್ಷ ವಯಸ್ಸಿನವರೆಗೆ Equityಗೆ ಗರಿಷ್ಠ 25% ಹಂಚಿಕೆ ಇರುತ್ತದೆ.
ಇದರಲ್ಲಿ Equity exposure ಕಡಿಮೆ ಇರುವುದರಿಂದ Aggressive ಆಯ್ಕೆಗೆ ಹೋಲಿಸಿದರೆ ಮಾರುಕಟ್ಟೆ ಅಪಾಯ ಕಡಿಮೆಯಾಗಿರಬಹುದು.
ಆದರೆ ಅದೇ ಕಾರಣದಿಂದ ಹೆಚ್ಚಿನ ಬೆಳವಣಿಗೆಯ ಸಾಧ್ಯತೆಯೂ ಕಡಿಮೆಯಾಗಬಹುದು.
NRIಗಳಿಗೆ NPS ಏಕೆ ಗಮನಾರ್ಹ?
ವಿದೇಶದಲ್ಲಿ ವಾಸಿಸುವ ಭಾರತೀಯರು ನಿವೃತ್ತಿಯ ನಂತರದ ಹಣಕಾಸಿನ ಭದ್ರತೆಯ ಬಗ್ಗೆ ಮುಂಚಿತವಾಗಿ ಯೋಜನೆ ಮಾಡಬೇಕಾಗುತ್ತದೆ.
NPS ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ನಿವೃತ್ತಿ ಉಳಿತಾಯ ವ್ಯವಸ್ಥೆಯಾಗಿರುವುದರಿಂದ NRIಗಳಿಗೂ ಇದು ಒಂದು ಹೂಡಿಕೆ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿದೆ.
ಇದರ ಪ್ರಮುಖ ಅಂಶಗಳಲ್ಲಿ ನಿವೃತ್ತಿ ಆದಾಯದ ಗುರಿ, ತೆರಿಗೆ ಪ್ರಯೋಜನಗಳು, ವಿವಿಧ ಹೂಡಿಕೆ ಆಯ್ಕೆಗಳು ಮತ್ತು ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ಬೆಳವಣಿಗೆಯ ಸಾಧ್ಯತೆ ಸೇರಿವೆ.
ಆದರೆ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ತಮ್ಮ ನಿವಾಸಿ ಸ್ಥಿತಿ, KYC ಅವಶ್ಯಕತೆಗಳು ಮತ್ತು NRE/NRO ಖಾತೆಗಳ ನಿಯಮಗಳನ್ನು ಗಮನದಲ್ಲಿಟ್ಟುಕೊಂಡು ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬೇಕು.
NRIಗಳಿಗೆ NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವಾಗ ಮೊದಲು ತಿಳಿದುಕೊಳ್ಳಬೇಕಾದ ಪ್ರಮುಖ ವಿಷಯವೆಂದರೆ, NPSನಲ್ಲಿರುವ ಎರಡು ಖಾತೆಗಳ ಪೈಕಿ ಯಾವ ಖಾತೆಯನ್ನು ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಬಹುದು ಎಂಬುದು. NPSನಲ್ಲಿ ಸಾಮಾನ್ಯವಾಗಿ Tier I ಮತ್ತು Tier II ಎಂಬ ಎರಡು ರೀತಿಯ ಖಾತೆಗಳಿವೆ. ಆದರೆ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಈ ಎರಡೂ ಖಾತೆಗಳು ಒಂದೇ ರೀತಿಯಲ್ಲಿ ಲಭ್ಯವಿರುವುದಿಲ್ಲ.
NRIಗಳು Tier I NPS ಖಾತೆಯಲ್ಲಿ ಮಾತ್ರ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬಹುದು. Tier II ಖಾತೆಯಲ್ಲಿ NRIಗಳು ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲು ಅವಕಾಶವಿಲ್ಲ. ಆದ್ದರಿಂದ ವಿದೇಶದಲ್ಲಿ ವಾಸಿಸುತ್ತಿರುವ ಭಾರತೀಯರು NPS ಆರಂಭಿಸಲು ಬಯಸಿದರೆ, ಮುಖ್ಯವಾಗಿ Tier I ಖಾತೆಯ ನಿಯಮಗಳನ್ನು ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳಬೇಕು.
Tier I ಎನ್ನುವುದು NPSನ ಪ್ರಮುಖ ನಿವೃತ್ತಿ ಖಾತೆಯಾಗಿದೆ. ಇದರ ಮೂಲ ಉದ್ದೇಶ ನಿವೃತ್ತಿಗಾಗಿ ದೀರ್ಘಾವಧಿಯಲ್ಲಿ ಹಣವನ್ನು ಸಂಗ್ರಹಿಸುವುದು. ಈ ಖಾತೆಯಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಿದ ಹಣವನ್ನು ಸಾಮಾನ್ಯ ಉಳಿತಾಯ ಖಾತೆಯಂತೆ ಯಾವಾಗ ಬೇಕಾದರೂ ಸಂಪೂರ್ಣವಾಗಿ ಹಿಂಪಡೆಯಲು ಸಾಧ್ಯವಿಲ್ಲ. ಹಣ ಹಿಂಪಡೆಯಲು NPSಗೆ ಸಂಬಂಧಿಸಿದ ನಿರ್ದಿಷ್ಟ ನಿಯಮಗಳು ಅನ್ವಯಿಸುತ್ತವೆ.
ಇದೇ Tier I ಖಾತೆಯ ಪ್ರಮುಖ ವೈಶಿಷ್ಟ್ಯಗಳಲ್ಲಿ ಒಂದಾಗಿದೆ. ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ನಿವೃತ್ತಿಯ ಉದ್ದೇಶದಿಂದ ದೀರ್ಘಕಾಲ ಹಣವನ್ನು ಉಳಿಸಿಕೊಳ್ಳುವಂತೆ ಈ ವ್ಯವಸ್ಥೆಯನ್ನು ರೂಪಿಸಲಾಗಿದೆ. ಇದರ ಜೊತೆಗೆ Tier I ಖಾತೆಗೆ ತೆರಿಗೆ ಪ್ರಯೋಜನಗಳೂ ಲಭ್ಯವಿವೆ.
ಇದಕ್ಕೆ ವಿರುದ್ಧವಾಗಿ Tier II ಖಾತೆಯು ಸ್ವಯಂಪ್ರೇರಿತ ಉಳಿತಾಯ ಖಾತೆಯಾಗಿದೆ. ಇದರಲ್ಲಿ ಹಣವನ್ನು ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಿದ ನಂತರ ಸಾಮಾನ್ಯವಾಗಿ ಬೇಕಾದಾಗ ಹಿಂಪಡೆಯುವ ಹೆಚ್ಚಿನ ಸ್ವಾತಂತ್ರ್ಯವಿರುತ್ತದೆ. ಆದರೆ NRIಗಳಿಗೆ ಈ Tier II ಖಾತೆಯಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ಅವಕಾಶ ಇಲ್ಲ.
ಹೀಗಾಗಿ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು NPSನಲ್ಲಿ ಹಣ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ಮೊದಲು ಈ ವ್ಯತ್ಯಾಸವನ್ನು ಸ್ಪಷ್ಟವಾಗಿ ತಿಳಿದುಕೊಳ್ಳುವುದು ಬಹಳ ಮುಖ್ಯ.
ಇನ್ನು NPSಗೆ ಹಣವನ್ನು ಹೇಗೆ ಜಮಾ ಮಾಡಬೇಕು ಎಂಬುದೂ NRIಗಳಿಗೆ ಪ್ರಮುಖ ಪ್ರಶ್ನೆಯಾಗಿದೆ. NRI ಮತ್ತು Overseas Citizens of India, ಅಂದರೆ OCI ಚಂದಾದಾರರು ತಮ್ಮ NRE ಮತ್ತು NRO ಬ್ಯಾಂಕ್ ಖಾತೆಗಳನ್ನು ಬಳಸಿಕೊಂಡು NPSಗೆ ಕೊಡುಗೆ ನೀಡಬಹುದು.
NRE ಎಂದರೆ Non-Resident External ಖಾತೆ ಮತ್ತು NRO ಎಂದರೆ Non-Resident Ordinary ಖಾತೆ. ಈ ಎರಡೂ ಖಾತೆಗಳ ಮೂಲಕ NPSಗೆ ಕೊಡುಗೆ ನೀಡುವ ಅವಕಾಶವಿದೆ ಎಂದು ನೀಡಿರುವ ಮಾಹಿತಿಯಲ್ಲಿ ತಿಳಿಸಲಾಗಿದೆ.
ಆದರೆ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ವಿಶೇಷವಾಗಿ ಗಮನಿಸಬೇಕಾದ ಅಂಶವೊಂದಿದೆ. ತಮ್ಮ NPSನಲ್ಲಿ ಸಂಗ್ರಹವಾಗಿರುವ ಹಣವನ್ನು ಮುಂದೆ ವಿದೇಶಕ್ಕೆ ಮರಳಿ ಕಳುಹಿಸಿಕೊಳ್ಳುವ, ಅಂದರೆ repatriation ಮಾಡುವ ಉದ್ದೇಶವಿದ್ದರೆ, NRE ಖಾತೆಯಿಂದ NPSಗೆ ಕೊಡುಗೆ ನೀಡಬೇಕು.
ಹೀಗಾಗಿ ಕೇವಲ “NRE ಅಥವಾ NRO ಯಾವುದಾದರೂ ಖಾತೆಯಿಂದ ಹಣ ಹಾಕಬಹುದು” ಎಂಬುದಷ್ಟೇ ತಿಳಿದುಕೊಳ್ಳುವುದು ಸಾಕಾಗುವುದಿಲ್ಲ. ಭವಿಷ್ಯದಲ್ಲಿ ತಮ್ಮ NPS ಹಣವನ್ನು ಹೇಗೆ ಬಳಸಬೇಕು ಎಂಬುದನ್ನೂ ಗಮನದಲ್ಲಿಟ್ಟುಕೊಂಡು ಖಾತೆಯ ಆಯ್ಕೆಯನ್ನು ಮಾಡುವುದು ಮುಖ್ಯ.
ಇನ್ನು NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಿದ ಹಣ ಎಲ್ಲಿಗೆ ಹೋಗುತ್ತದೆ ಎಂಬುದನ್ನೂ ತಿಳಿದುಕೊಳ್ಳಬೇಕು. NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಿದ ಹಣವನ್ನು ಮುಖ್ಯವಾಗಿ ಮೂರು ಪ್ರಮುಖ ಆಸ್ತಿ ವರ್ಗಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲಾಗುತ್ತದೆ. ಅವು Equity, Corporate Debt ಮತ್ತು Government Securities.
Equityಯನ್ನು E ಎಂದು, Corporate Debt ಅನ್ನು C ಎಂದು ಮತ್ತು Government Securities ಅನ್ನು G ಎಂದು ಗುರುತಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ.
Equity ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ ಹಣವನ್ನು ಮುಖ್ಯವಾಗಿ ಷೇರು ಮಾರುಕಟ್ಟೆಗೆ ಸಂಬಂಧಿಸಿದ securitiesಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲಾಗುತ್ತದೆ. ಇದರಲ್ಲಿ ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದಾಯ ಪಡೆಯುವ ಸಾಧ್ಯತೆ ಇರಬಹುದು. ಆದರೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದಾಯದ ಸಾಧ್ಯತೆಯ ಜೊತೆಗೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಅಪಾಯವೂ ಇರುತ್ತದೆ. ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯ ಏರಿಳಿತಕ್ಕೆ Equity ಹೂಡಿಕೆ ಒಳಪಟ್ಟಿರುವುದರಿಂದ ಇದರ ಮೌಲ್ಯದಲ್ಲಿ ಕಾಲಕಾಲಕ್ಕೆ ಬದಲಾವಣೆ ಉಂಟಾಗಬಹುದು.
ಆದ್ದರಿಂದ ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ಹೂಡಿಕೆ ಗುರಿ ಹೊಂದಿರುವ ಮತ್ತು ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯ ಏರಿಳಿತವನ್ನು ಸಹಿಸಿಕೊಳ್ಳುವ ಸಾಮರ್ಥ್ಯ ಹೊಂದಿರುವ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು Equityಯನ್ನು ತಮ್ಮ NPS ಹೂಡಿಕೆ ಮಿಶ್ರಣದಲ್ಲಿ ಪರಿಗಣಿಸಬಹುದು.
ಇನ್ನು Corporate Debt ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ ಹಣವನ್ನು ಮುಖ್ಯವಾಗಿ ಸ್ಥಿರ ಆದಾಯ ನೀಡುವ securitiesಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲಾಗುತ್ತದೆ. Equityಗೆ ಹೋಲಿಸಿದರೆ ಇದರ ಸ್ವರೂಪ ಹೆಚ್ಚು ಸ್ಥಿರವಾಗಿರುತ್ತದೆ. ಅಪಾಯವನ್ನು ಕಡಿಮೆ ಮಟ್ಟದಲ್ಲಿ ಇಟ್ಟುಕೊಂಡು ನಿವೃತ್ತಿಗಾಗಿ ನಿಧಿಯನ್ನು ನಿರ್ಮಿಸಲು ಬಯಸುವ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು Corporate Debt ಅನ್ನು ತಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆ ಮಿಶ್ರಣದಲ್ಲಿ ಪರಿಗಣಿಸಬಹುದು.
ಮೂರನೇ ಆಯ್ಕೆ Government Securities. ಹೆಸರೇ ಹೇಳುವಂತೆ, ಈ ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ ಹಣವನ್ನು ಸರ್ಕಾರಿ securitiesಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲಾಗುತ್ತದೆ. ನೀವು ನೀಡಿರುವ ಮಾಹಿತಿಯ ಪ್ರಕಾರ, ಇದು ಕಡಿಮೆ ಅಪಾಯದ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿದ್ದು, ಅದರೊಂದಿಗೆ ಕಡಿಮೆ ಆದಾಯದ ಸಾಧ್ಯತೆಯೂ ಇರುತ್ತದೆ.
ಹೀಗಾಗಿ NPSನಲ್ಲಿ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಒಂದೇ ರೀತಿಯ ಹೂಡಿಕೆ ವ್ಯವಸ್ಥೆ ಇರುವುದಿಲ್ಲ. ತಮ್ಮ ಅಪಾಯ ಸ್ವೀಕರಿಸುವ ಸಾಮರ್ಥ್ಯ ಮತ್ತು ನಿವೃತ್ತಿಯ ಗುರಿಗೆ ಅನುಗುಣವಾಗಿ E, C ಮತ್ತು G ನಡುವೆ ಹೂಡಿಕೆಯನ್ನು ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಬಹುದು.
ಉದಾಹರಣೆಗೆ, ಹೆಚ್ಚು ಅಪಾಯವನ್ನು ಸ್ವೀಕರಿಸಲು ಸಿದ್ಧರಾಗಿರುವ ಹೂಡಿಕೆದಾರರು Equityಗೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಪ್ರಮಾಣದಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ಆಯ್ಕೆಯನ್ನು ಪರಿಗಣಿಸಬಹುದು. ಮತ್ತೊಂದೆಡೆ, ಹೆಚ್ಚು ಸ್ಥಿರವಾದ ಹೂಡಿಕೆಯನ್ನು ಬಯಸುವವರು Corporate Debt ಅಥವಾ Government Securitiesಗೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದ್ಯತೆ ನೀಡಬಹುದು.
ಆದರೆ ಯಾವುದೇ ಒಂದು asset class ಎಲ್ಲರಿಗೂ ಸೂಕ್ತವಾಗಿರುತ್ತದೆ ಎಂದು ಹೇಳಲು ಸಾಧ್ಯವಿಲ್ಲ. ಹೂಡಿಕೆದಾರರ ವಯಸ್ಸು, ನಿವೃತ್ತಿಗೆ ಉಳಿದಿರುವ ಸಮಯ, ಅಪಾಯ ಸ್ವೀಕರಿಸುವ ಸಾಮರ್ಥ್ಯ ಮತ್ತು ನಿವೃತ್ತಿಯ ನಂತರದ ಹಣಕಾಸಿನ ಗುರಿಗಳನ್ನು ಗಮನದಲ್ಲಿಟ್ಟುಕೊಂಡು ಹೂಡಿಕೆ ಮಿಶ್ರಣವನ್ನು ನಿರ್ಧರಿಸುವುದು ಮುಖ್ಯ.
NPSನಲ್ಲಿ NRIಗಳಿಗೆ ಮತ್ತೊಂದು ಪ್ರಮುಖ ಆಯ್ಕೆಯೆಂದರೆ Active Choice ಮತ್ತು Auto Choice.
Active Choiceನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರನೇ ತನ್ನ ಹಣವನ್ನು E, C ಮತ್ತು G ನಡುವೆ ಹೇಗೆ ಹಂಚಬೇಕು ಎಂಬುದನ್ನು ನಿರ್ಧರಿಸಬಹುದು. ಅಂದರೆ ಹೂಡಿಕೆದಾರನು ತನ್ನ ಅಪಾಯದ ಮಟ್ಟ ಮತ್ತು ನಿವೃತ್ತಿ ಗುರಿಯನ್ನು ಆಧರಿಸಿ asset allocation ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಿಕೊಳ್ಳಬಹುದು.
ಇದು ತಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆಯನ್ನು ಸ್ವತಃ ನಿರ್ವಹಿಸಲು ಬಯಸುವವರಿಗೆ ಅನುಕೂಲಕರವಾಗಿರಬಹುದು. Equityಗೆ ಎಷ್ಟು, Corporate Debtಗೆ ಎಷ್ಟು ಮತ್ತು Government Securitiesಗೆ ಎಷ್ಟು ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬೇಕು ಎಂಬ ನಿರ್ಧಾರವನ್ನು ಹೂಡಿಕೆದಾರನೇ ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳುತ್ತಾನೆ.
ಇನ್ನೊಂದು ಆಯ್ಕೆ Auto Choice. ತಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆಯ ಹಂಚಿಕೆಯನ್ನು ಸ್ವತಃ ನಿರ್ಧರಿಸಲು ಬಯಸದವರಿಗೆ ಈ ಆಯ್ಕೆ ಸಹಾಯಕವಾಗಬಹುದು. Auto Choiceನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರನ ವಯಸ್ಸಿನ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ಹೂಡಿಕೆಯ ಹಂಚಿಕೆಯನ್ನು ಸ್ವಯಂಚಾಲಿತವಾಗಿ ನಿರ್ವಹಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ.
ಅಂದರೆ ಹೂಡಿಕೆದಾರನು ಪ್ರತಿಯೊಂದು ಹಂತದಲ್ಲೂ ತನ್ನ E, C ಮತ್ತು G ಹೂಡಿಕೆ ಪ್ರಮಾಣವನ್ನು ಸ್ವತಃ ಬದಲಾಯಿಸಬೇಕಾದ ಅಗತ್ಯ ಕಡಿಮೆಯಾಗುತ್ತದೆ.
Auto Choiceನಲ್ಲಿ ಮೂರು ಪ್ರಮುಖ ಆಯ್ಕೆಗಳಿವೆ. ಅವು Aggressive, Moderate ಮತ್ತು Conservative.
Aggressive ಆಯ್ಕೆಯನ್ನು LC-75 ಎಂದು ಕರೆಯಲಾಗುತ್ತದೆ. ಈ ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ 35 ವರ್ಷ ವಯಸ್ಸಿನವರೆಗೆ Equityಗೆ ಗರಿಷ್ಠ 75% ಹಂಚಿಕೆ ಇರಬಹುದು. Equityಯ ಪ್ರಮಾಣ ಹೆಚ್ಚಿರುವುದರಿಂದ ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯ ಏರಿಳಿತಕ್ಕೆ ಒಳಗಾಗುವ ಸಾಧ್ಯತೆಯೂ ಹೆಚ್ಚಿರುತ್ತದೆ.
Moderate ಆಯ್ಕೆಯನ್ನು LC-50 ಎಂದು ಕರೆಯಲಾಗುತ್ತದೆ. ಇದರಲ್ಲಿ 35 ವರ್ಷ ವಯಸ್ಸಿನವರೆಗೆ Equityಗೆ ಗರಿಷ್ಠ 50% ಹಂಚಿಕೆ ಇರಬಹುದು. ಇದು Equity ಮತ್ತು ಇತರ asset classes ನಡುವೆ ಹೆಚ್ಚು ಸಮತೋಲನದ ಹೂಡಿಕೆ ಮಿಶ್ರಣವನ್ನು ಹೊಂದುವ ಉದ್ದೇಶ ಹೊಂದಿದೆ.
Conservative ಆಯ್ಕೆಯನ್ನು LC-25 ಎಂದು ಕರೆಯಲಾಗುತ್ತದೆ. ಇದರಲ್ಲಿ 35 ವರ್ಷ ವಯಸ್ಸಿನವರೆಗೆ Equityಗೆ ಗರಿಷ್ಠ 25% ಹಂಚಿಕೆ ಇರಬಹುದು. Equity ಪ್ರಮಾಣ ಕಡಿಮೆ ಇರುವುದರಿಂದ ಮಾರುಕಟ್ಟೆ ಅಪಾಯದ ಮಟ್ಟವೂ Aggressive ಆಯ್ಕೆಗೆ ಹೋಲಿಸಿದರೆ ಕಡಿಮೆಯಾಗಿರಬಹುದು.
ಹೀಗಾಗಿ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು NPSನಲ್ಲಿ ಕೇವಲ ಖಾತೆ ತೆರೆಯುವುದಷ್ಟೇ ಅಲ್ಲದೆ, ತಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆ ಹೇಗೆ ನಿರ್ವಹಿಸಬೇಕು ಎಂಬುದಕ್ಕೂ ಆಯ್ಕೆ ಹೊಂದಿದ್ದಾರೆ.
ಒಟ್ಟಿನಲ್ಲಿ, NRIಗಳಿಗೆ NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ಅವಕಾಶವಿದ್ದು, ಅವರು All Citizen Model ಅಡಿಯಲ್ಲಿ KYC ಅವಶ್ಯಕತೆಗಳನ್ನು ಪೂರೈಸಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬಹುದು. ಆದರೆ Tier II ಖಾತೆ NRIಗಳಿಗೆ ಲಭ್ಯವಿಲ್ಲ; Tier I ಖಾತೆಯಲ್ಲಿ ಮಾತ್ರ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬಹುದು.
NRE ಮತ್ತು NRO ಖಾತೆಗಳ ಮೂಲಕ NPSಗೆ ಕೊಡುಗೆ ನೀಡಬಹುದಾದರೂ, ಮುಂದೆ ಹಣವನ್ನು repatriate ಮಾಡುವ ಉದ್ದೇಶವಿದ್ದರೆ NRE ಖಾತೆಯಿಂದ ಕೊಡುಗೆ ನೀಡಬೇಕು ಎಂಬ ಅಂಶವನ್ನು ಗಮನದಲ್ಲಿಟ್ಟುಕೊಳ್ಳಬೇಕು.
NPSನಲ್ಲಿ Equity, Corporate Debt ಮತ್ತು Government Securities ಎಂಬ ಪ್ರಮುಖ ಹೂಡಿಕೆ ಆಯ್ಕೆಗಳಿವೆ. ಇದರ ಜೊತೆಗೆ Active Choice ಮತ್ತು Auto Choice ಮೂಲಕ ತಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆ ವಿಧಾನವನ್ನು ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಬಹುದು.
ಹೀಗಾಗಿ ವಿದೇಶದಲ್ಲಿ ವಾಸಿಸುತ್ತಿರುವ ಭಾರತೀಯರು ತಮ್ಮ ನಿವೃತ್ತಿ ಗುರಿಗೆ ಅನುಗುಣವಾಗಿ NPS ಅನ್ನು ಪರಿಗಣಿಸಬಹುದು. ಆದರೆ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ಮೊದಲು ತಮ್ಮ NRI ಸ್ಥಿತಿ, KYC, ಬ್ಯಾಂಕ್ ಖಾತೆ ಮತ್ತು ಅನ್ವಯವಾಗುವ NPS ನಿಯಮಗಳನ್ನು ಸರಿಯಾಗಿ ಪರಿಶೀಲಿಸುವುದು ಅತ್ಯಂತ ಮುಖ್ಯ.
NRIಗಳು NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವಾಗ ಕೇವಲ ಖಾತೆ ತೆರೆಯುವುದಷ್ಟೇ ಸಾಕಾಗುವುದಿಲ್ಲ. ತಮ್ಮ ಹಣವನ್ನು ಯಾವ ರೀತಿಯ ಹೂಡಿಕೆಯಲ್ಲಿ ಇರಿಸಬೇಕು ಎಂಬುದನ್ನೂ ಸರಿಯಾಗಿ ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳಬೇಕು. NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ತಮ್ಮ ಅಪಾಯದ ಮಟ್ಟ ಮತ್ತು ನಿವೃತ್ತಿಯ ಗುರಿಗೆ ಅನುಗುಣವಾಗಿ ಹೂಡಿಕೆ ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಿಕೊಳ್ಳುವ ಅವಕಾಶವಿದೆ.
NPSನಲ್ಲಿ ಮುಖ್ಯವಾಗಿ ಮೂರು asset classes ಇವೆ. ಅವು Equity (E), Corporate Debt (C) ಮತ್ತು Government Securities (G). ಈ ಮೂರು ಆಯ್ಕೆಗಳ ಸ್ವರೂಪ ಒಂದಕ್ಕೊಂದು ಭಿನ್ನವಾಗಿದೆ.
Equity ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ ಹಣವನ್ನು ಮುಖ್ಯವಾಗಿ ಷೇರು ಮಾರುಕಟ್ಟೆಗೆ ಸಂಬಂಧಿಸಿದ securitiesಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲಾಗುತ್ತದೆ. ಈ ಆಯ್ಕೆಯ ಪ್ರಮುಖ ಲಕ್ಷಣವೆಂದರೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದಾಯದ ಸಾಧ್ಯತೆ. ಆದರೆ ಅದೇ ಸಮಯದಲ್ಲಿ ಅಪಾಯವೂ ಹೆಚ್ಚಿರುತ್ತದೆ. ಷೇರು ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯ ಏರಿಳಿತದಿಂದ Equity ಹೂಡಿಕೆಯ ಮೌಲ್ಯದಲ್ಲಿ ಬದಲಾವಣೆ ಉಂಟಾಗಬಹುದು.
ಹೀಗಾಗಿ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು Equity ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡುವಾಗ ತಮ್ಮ ಅಪಾಯ ಸ್ವೀಕರಿಸುವ ಸಾಮರ್ಥ್ಯವನ್ನು ಗಮನದಲ್ಲಿಟ್ಟುಕೊಳ್ಳಬೇಕು. ನಿವೃತ್ತಿಗೆ ಇನ್ನೂ ಸಾಕಷ್ಟು ವರ್ಷಗಳಿರುವ ಮತ್ತು ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯ ಏರಿಳಿತವನ್ನು ಸಹಿಸಿಕೊಳ್ಳಲು ಸಿದ್ಧರಾಗಿರುವ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ Equity ಒಂದು ಪ್ರಮುಖ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಬಹುದು.
ಇನ್ನು Corporate Debt ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ ಹಣವನ್ನು ಮುಖ್ಯವಾಗಿ ಸ್ಥಿರ ಆದಾಯ ನೀಡುವ securitiesಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲಾಗುತ್ತದೆ. Equityಗೆ ಹೋಲಿಸಿದರೆ ಇದರ ಸ್ವರೂಪ ಹೆಚ್ಚು ಸ್ಥಿರವಾಗಿರುತ್ತದೆ. ಹೆಚ್ಚಿನ ಮಾರುಕಟ್ಟೆ ಅಪಾಯವನ್ನು ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳಲು ಬಯಸದ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ತಮ್ಮ NPS ಹೂಡಿಕೆ ಮಿಶ್ರಣದಲ್ಲಿ Corporate Debtಗೆ ಆದ್ಯತೆ ನೀಡಬಹುದು.
ಮೂರನೇ ಆಯ್ಕೆ Government Securities. ಇದರಲ್ಲಿ ಹಣವನ್ನು ಸರ್ಕಾರಿ securitiesಗಳಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲಾಗುತ್ತದೆ. ನೀಡಿರುವ ಮಾಹಿತಿಯ ಪ್ರಕಾರ, ಇದು ಕಡಿಮೆ ಅಪಾಯದ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿದೆ. ಆದರೆ ಕಡಿಮೆ ಅಪಾಯದ ಜೊತೆಗೆ ಆದಾಯದ ಸಾಧ್ಯತೆಯೂ ಸಾಮಾನ್ಯವಾಗಿ ಕಡಿಮೆ ಇರಬಹುದು.
ಹೀಗಾಗಿ ಈ ಮೂರು ಆಯ್ಕೆಗಳನ್ನು ನೋಡಿದಾಗ, Equityಯಲ್ಲಿ ಅಪಾಯ ಮತ್ತು ಆದಾಯದ ಸಾಧ್ಯತೆ ಹೆಚ್ಚು, Corporate Debt ಮಧ್ಯಮ ಸ್ವರೂಪದ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿದ್ದು, Government Securities ಕಡಿಮೆ ಅಪಾಯದ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿದೆ ಎಂದು ಸರಳವಾಗಿ ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳಬಹುದು.
ಆದರೆ NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವಾಗ ಸಂಪೂರ್ಣ ಹಣವನ್ನು ಒಂದೇ asset classನಲ್ಲಿ ಇಡಬೇಕೆಂಬ ನಿಯಮ ಇಲ್ಲ. NRIಗಳು ತಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆಯನ್ನು E, C ಮತ್ತು G ನಡುವೆ ಹಂಚಿಕೆ ಮಾಡಬಹುದು. ಈ ಹಂಚಿಕೆ ಅವರ ಅಪಾಯ ಸ್ವೀಕರಿಸುವ ಸಾಮರ್ಥ್ಯ ಮತ್ತು ನಿವೃತ್ತಿಯ ನಂತರದ ಹಣಕಾಸಿನ ಗುರಿಗಳ ಮೇಲೆ ಅವಲಂಬಿತವಾಗಿರುತ್ತದೆ.
ಇಲ್ಲಿ NPSನ Active Choice ಪ್ರಮುಖವಾಗುತ್ತದೆ.
Active Choiceನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರನೇ ತನ್ನ ಹೂಡಿಕೆಯ ಹಂಚಿಕೆಯನ್ನು ನಿರ್ಧರಿಸುತ್ತಾನೆ. ಅಂದರೆ E, C ಮತ್ತು Gಗಳಲ್ಲಿ ಯಾವ asset classಗೆ ಎಷ್ಟು ಹಣ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬೇಕು ಎಂಬುದನ್ನು ಹೂಡಿಕೆದಾರನೇ ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಬಹುದು.
ಉದಾಹರಣೆಗೆ, ಒಬ್ಬ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರನು ಹೆಚ್ಚು ಮಾರುಕಟ್ಟೆ ಅಪಾಯವನ್ನು ಸ್ವೀಕರಿಸಲು ಸಿದ್ಧನಿದ್ದರೆ Equityಗೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಪ್ರಮಾಣದಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ಆಯ್ಕೆಯನ್ನು ಮಾಡಬಹುದು. ಮತ್ತೊಬ್ಬರು ಹೆಚ್ಚು ಸ್ಥಿರತೆಯನ್ನು ಬಯಸಿದರೆ Corporate Debt ಮತ್ತು Government Securitiesಗೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದ್ಯತೆ ನೀಡಬಹುದು.
Active Choiceನ ಪ್ರಮುಖ ಅಂಶವೆಂದರೆ ಹೂಡಿಕೆ ನಿರ್ಧಾರವನ್ನು ಹೂಡಿಕೆದಾರನೇ ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳುತ್ತಾನೆ. ಆದ್ದರಿಂದ ತನ್ನ ಹೂಡಿಕೆ ಮಿಶ್ರಣವನ್ನು ಸ್ವತಃ ನಿರ್ಧರಿಸಲು ಬಯಸುವವರಿಗೆ ಇದು ಹೆಚ್ಚು ಸೂಕ್ತವಾದ ವಿಧಾನವಾಗಬಹುದು.
ಆದರೆ ಪ್ರತಿಯೊಬ್ಬರೂ ತಮ್ಮ ಹೂಡಿಕೆಯನ್ನು ಸ್ವತಃ ನಿರ್ಧರಿಸಲು ಬಯಸುವುದಿಲ್ಲ. ಕೆಲವರಿಗೆ ಯಾವ asset classನಲ್ಲಿ ಎಷ್ಟು ಹಣ ಇರಬೇಕು ಎಂಬುದನ್ನು ನಿರಂತರವಾಗಿ ಗಮನಿಸುವುದು ಕಷ್ಟವಾಗಬಹುದು. ಅಂತಹ ಸಂದರ್ಭದಲ್ಲಿ NPSನಲ್ಲಿ Auto Choice ಎಂಬ ಮತ್ತೊಂದು ಆಯ್ಕೆ ಇದೆ.
Auto Choiceನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರನ ವಯಸ್ಸಿನ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ಹೂಡಿಕೆಯ ಹಂಚಿಕೆಯನ್ನು ಸ್ವಯಂಚಾಲಿತವಾಗಿ ನಿರ್ವಹಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ. ಅಂದರೆ ಹೂಡಿಕೆದಾರನು ಪ್ರತಿಯೊಂದು ಹಂತದಲ್ಲೂ ತನ್ನ ಹೂಡಿಕೆಯ ಹಂಚಿಕೆಯನ್ನು ಸ್ವತಃ ಬದಲಾಯಿಸುವ ಅಗತ್ಯ ಕಡಿಮೆಯಾಗುತ್ತದೆ.
NRIಗಳಿಗೂ Active Choice ಮತ್ತು Auto Choice ಎರಡನ್ನೂ ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡುವ ಅವಕಾಶವಿದೆ ಎಂದು ನೀಡಿರುವ ಮಾಹಿತಿಯಲ್ಲಿ ತಿಳಿಸಲಾಗಿದೆ.
Auto Choiceನಲ್ಲಿ ಮೂರು ಪ್ರಮುಖ ಆಯ್ಕೆಗಳಿವೆ. ಅವು Aggressive (LC-75), Moderate (LC-50) ಮತ್ತು Conservative (LC-25).
Aggressive ಆಯ್ಕೆಯನ್ನು LC-75 ಎಂದು ಕರೆಯಲಾಗುತ್ತದೆ. 35 ವರ್ಷ ವಯಸ್ಸಿನವರೆಗೆ ಈ ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ Equityಗೆ ಗರಿಷ್ಠ 75% exposure ಇರಬಹುದು. ಅಂದರೆ ಈ ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ Equityಗೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಪ್ರಾಮುಖ್ಯತೆ ನೀಡಲಾಗುತ್ತದೆ.
Equity exposure ಹೆಚ್ಚಿರುವುದರಿಂದ ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯ ಏರಿಳಿತದ ಪರಿಣಾಮವೂ ಹೆಚ್ಚಾಗಬಹುದು. ಆದರೆ ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ಹೂಡಿಕೆಯಲ್ಲಿ ಹೆಚ್ಚಿನ ಬೆಳವಣಿಗೆಯ ಸಾಧ್ಯತೆಯನ್ನು ಬಯಸುವ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಇದು ಪರಿಗಣಿಸಬಹುದಾದ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿದೆ.
ಮುಂದಿನದು Moderate, ಅಂದರೆ LC-50. ಈ ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ 35 ವರ್ಷ ವಯಸ್ಸಿನವರೆಗೆ Equityಗೆ ಗರಿಷ್ಠ 50% exposure ಇರಬಹುದು.
ಇದು Aggressive ಮತ್ತು Conservative ಆಯ್ಕೆಗಳ ನಡುವೆ ಹೆಚ್ಚು ಸಮತೋಲನ ಹೊಂದಿರುವ ವಿಧಾನವಾಗಿದೆ. ಅಂದರೆ Equityಯಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ಅವಕಾಶವಿದ್ದರೂ, ಅದರ ಪ್ರಮಾಣ Aggressive ಆಯ್ಕೆಗಿಂತ ಕಡಿಮೆ ಇರುತ್ತದೆ.
ಮೂರನೇದು Conservative, ಅಂದರೆ LC-25. ಇದರಲ್ಲಿ 35 ವರ್ಷ ವಯಸ್ಸಿನವರೆಗೆ Equityಗೆ ಗರಿಷ್ಠ 25% exposure ಇರಬಹುದು.
ಈ ಆಯ್ಕೆಯಲ್ಲಿ Equityಯ ಪ್ರಮಾಣ ಕಡಿಮೆ ಇರುವುದರಿಂದ ಮಾರುಕಟ್ಟೆ ಸಂಬಂಧಿತ ಅಪಾಯವನ್ನು ಕಡಿಮೆ ಮಟ್ಟದಲ್ಲಿ ಇರಿಸಿಕೊಳ್ಳಲು ಬಯಸುವ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಇದು ಪರಿಗಣಿಸಬಹುದಾದ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿದೆ.
ಹೀಗಾಗಿ Auto Choiceನಲ್ಲಿ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಮೂರು ವಿಭಿನ್ನ risk profiles ಲಭ್ಯವಿವೆ. ಹೆಚ್ಚಿನ Equity exposure ಬಯಸುವವರಿಗೆ Aggressive, ಮಧ್ಯಮ ಹಂಚಿಕೆ ಬಯಸುವವರಿಗೆ Moderate ಮತ್ತು ಕಡಿಮೆ Equity exposure ಬಯಸುವವರಿಗೆ Conservative ಆಯ್ಕೆಯನ್ನು ಪರಿಗಣಿಸಬಹುದು.
ಇಲ್ಲಿ ಒಂದು ಮುಖ್ಯ ವಿಷಯವನ್ನು ಅರ್ಥಮಾಡಿಕೊಳ್ಳಬೇಕು. ಹೆಚ್ಚಿನ Equity ಎಂದರೆ ಖಚಿತವಾಗಿ ಹೆಚ್ಚಿನ ಲಾಭ ಬರುತ್ತದೆ ಎಂದಲ್ಲ. Equity ಮಾರುಕಟ್ಟೆಯೊಂದಿಗೆ ಸಂಪರ್ಕ ಹೊಂದಿರುವುದರಿಂದ ಅದರ ಮೌಲ್ಯದಲ್ಲಿ ಏರಿಳಿತ ಉಂಟಾಗಬಹುದು. ಅದೇ ರೀತಿ ಕಡಿಮೆ Equity ಇರುವುದರಿಂದ ಹೂಡಿಕೆ ಸಂಪೂರ್ಣ ಅಪಾಯರಹಿತವಾಗುತ್ತದೆ ಎಂದೂ ಹೇಳಲು ಸಾಧ್ಯವಿಲ್ಲ.
NPSನ ಹೂಡಿಕೆ ಆಯ್ಕೆಗಳನ್ನು ನಿರ್ಧರಿಸುವಾಗ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ತಮ್ಮ ವಯಸ್ಸು ಮತ್ತು ನಿವೃತ್ತಿಗೆ ಉಳಿದಿರುವ ಅವಧಿಯನ್ನು ಗಮನದಲ್ಲಿಟ್ಟುಕೊಳ್ಳುವುದು ಮುಖ್ಯ. ನಿವೃತ್ತಿಗೆ ಇನ್ನೂ ಹಲವು ವರ್ಷಗಳಿರುವ ವ್ಯಕ್ತಿಯ ಹೂಡಿಕೆ ಗುರಿ ಮತ್ತು ನಿವೃತ್ತಿಗೆ ಹತ್ತಿರದಲ್ಲಿರುವ ವ್ಯಕ್ತಿಯ ಗುರಿ ಒಂದೇ ಆಗಿರುವುದಿಲ್ಲ.
ಇದೇ ಕಾರಣಕ್ಕೆ NPSನಲ್ಲಿ Active Choice ಮತ್ತು Auto Choice ಎರಡೂ ಆಯ್ಕೆಗಳನ್ನು ನೀಡಲಾಗಿದೆ.
Active Choiceನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರನೇ ತನ್ನ ಹೂಡಿಕೆ ಹಂಚಿಕೆಯನ್ನು ನಿರ್ಧರಿಸುತ್ತಾನೆ. Auto Choiceನಲ್ಲಿ ವಯಸ್ಸಿನ ಆಧಾರದ ಮೇಲೆ ಹೂಡಿಕೆಯ ಹಂಚಿಕೆಯನ್ನು ಸ್ವಯಂಚಾಲಿತವಾಗಿ ನಿರ್ವಹಿಸಲಾಗುತ್ತದೆ.
ಇನ್ನು NRIಗಳು NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವಾಗ ಮತ್ತೊಂದು ಪ್ರಮುಖ ವಿಷಯವೆಂದರೆ ಪಿಂಚಣಿ ನಿಧಿ ವ್ಯವಸ್ಥಾಪಕರ ಆಯ್ಕೆ. ನೀಡಿರುವ ಮಾಹಿತಿಯ ಪ್ರಕಾರ, NRIಗಳಿಗೆ ತಮ್ಮ Pension Fund Manager ಮತ್ತು ಹೂಡಿಕೆ ಆಯ್ಕೆಗಳನ್ನು ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡುವ ಸ್ವಾತಂತ್ರ್ಯವಿದೆ.
ಅಂದರೆ NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ NPSನಲ್ಲಿ ಕೇವಲ ಹಣವನ್ನು ಹಾಕುವ ಅವಕಾಶ ಮಾತ್ರವಲ್ಲದೆ, ತಮ್ಮ ನಿವೃತ್ತಿ ಗುರಿಗೆ ಅನುಗುಣವಾಗಿ ಹೂಡಿಕೆ ನಿರ್ವಹಣೆಯ ಆಯ್ಕೆಗಳೂ ಇವೆ.
ಆದರೆ ಇಲ್ಲಿ ಯಾವುದೇ ಒಂದು ಆಯ್ಕೆಯನ್ನು ಎಲ್ಲ NRIಗಳಿಗೂ ಉತ್ತಮ ಎಂದು ಹೇಳಲು ಸಾಧ್ಯವಿಲ್ಲ. ಒಬ್ಬ ಹೂಡಿಕೆದಾರನಿಗೆ ಸೂಕ್ತವಾಗಿರುವ asset allocation ಮತ್ತೊಬ್ಬರಿಗೆ ಸೂಕ್ತವಾಗದೇ ಇರಬಹುದು.
ಉದಾಹರಣೆಗೆ, ನಿವೃತ್ತಿಗೆ ಇನ್ನೂ ಸಾಕಷ್ಟು ಸಮಯವಿರುವ ಯುವ ಹೂಡಿಕೆದಾರನು ಹೆಚ್ಚಿನ ಬೆಳವಣಿಗೆಯ ಗುರಿಯನ್ನು ಹೊಂದಿರಬಹುದು. ಮತ್ತೊಂದೆಡೆ, ನಿವೃತ್ತಿಗೆ ಹತ್ತಿರವಿರುವ ಹೂಡಿಕೆದಾರನು ತನ್ನ ಸಂಗ್ರಹಿಸಿರುವ ಹಣದ ಸ್ಥಿರತೆಗೆ ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದ್ಯತೆ ನೀಡಬಹುದು.
ಹೀಗಾಗಿ NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವಾಗ ಕೇವಲ “ಹೆಚ್ಚು ಲಾಭ ಯಾವುದು?” ಎಂಬ ಪ್ರಶ್ನೆಯನ್ನು ಮಾತ್ರ ಕೇಳಬಾರದು. “ನಾನು ಎಷ್ಟು ಅಪಾಯವನ್ನು ಸ್ವೀಕರಿಸಬಹುದು?”, “ನನ್ನ ನಿವೃತ್ತಿಗೆ ಇನ್ನೆಷ್ಟು ವರ್ಷಗಳಿವೆ?” ಮತ್ತು “ನನ್ನ ಹಣಕಾಸಿನ ಗುರಿ ಏನು?” ಎಂಬ ಪ್ರಶ್ನೆಗಳನ್ನೂ ಗಮನದಲ್ಲಿಟ್ಟುಕೊಳ್ಳಬೇಕು.
ಒಟ್ಟಿನಲ್ಲಿ, NRIಗಳಿಗೆ NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವಾಗ ಹಲವಾರು ಆಯ್ಕೆಗಳಿವೆ. ಆದರೆ NRIಗಳಿಗೆ Tier I ಖಾತೆಯಲ್ಲಿ ಮಾತ್ರ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಲು ಅವಕಾಶವಿದೆ. Tier II ಖಾತೆ ಅವರಿಗೆ ಲಭ್ಯವಿಲ್ಲ. NRE ಮತ್ತು NRO ಖಾತೆಗಳ ಮೂಲಕ ಕೊಡುಗೆ ನೀಡಬಹುದು, ಆದರೆ repatriation ಉದ್ದೇಶವಿದ್ದರೆ NRE ಖಾತೆಯಿಂದ ಕೊಡುಗೆ ನೀಡಬೇಕೆಂಬ ಅಂಶವನ್ನು ಗಮನಿಸಬೇಕು.
NPSನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಿದ ಹಣವನ್ನು Equity, Corporate Debt ಮತ್ತು Government Securities ಎಂಬ ಮೂರು ಪ್ರಮುಖ asset classesನಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡಬಹುದು. NRI ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ತಮ್ಮ ಅಗತ್ಯಕ್ಕೆ ಅನುಗುಣವಾಗಿ Active Choice ಅಥವಾ Auto Choice ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಬಹುದು.
Auto Choiceನಲ್ಲಿ LC-75, LC-50 ಮತ್ತು LC-25 ಎಂಬ ಮೂರು ಆಯ್ಕೆಗಳಿವೆ. ಇವುಗಳಲ್ಲಿ 35 ವರ್ಷ ವಯಸ್ಸಿನವರೆಗೆ Equity exposure ಕ್ರಮವಾಗಿ 75%, 50% ಮತ್ತು 25% ವರೆಗೆ ಇರಬಹುದು.
ಹೀಗಾಗಿ NRIಗಳಿಗೆ NPS ಒಂದು ನಿವೃತ್ತಿ ಉಳಿತಾಯ ಆಯ್ಕೆಯಾಗಿದ್ದರೂ, ಹೂಡಿಕೆ ಮಾಡುವ ಮೊದಲು ತಮ್ಮ ಅಪಾಯದ ಮಟ್ಟ, ನಿವೃತ್ತಿಯ ಗುರಿ ಮತ್ತು ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ಹಣಕಾಸಿನ ಅಗತ್ಯಗಳನ್ನು ಸರಿಯಾಗಿ ಪರಿಗಣಿಸುವುದು ಮುಖ್ಯ.